2023三季度75家寿险公司退保率排行榜

3款产品退保规模超100亿

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这两家公司的退保率，自从2023年一季度至今一直居高不下，主要是受此前销售的5年预计存续期产品，在今年达到预定期限集中退保导致。

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而且，从中位数和平均值的变化看，2023年前三季度较上年同期的1.99%和3.13%，分别下降0.15和0.09个百分点。

其中，有2家公司的综合退保率超10%，分别是长生人寿和利安人寿。

毕竟，相比头部险企而言，中小公司靠1-2款产品就能支撑全年的保费收入，产品结构单一也是普遍现象。

也就是说，综合退保率这一指标，并非年化指标，随着时间的进展，后续退保率还会提升！

“13精”整理了退保率较高的10家险企，2023年前三季度退保规模前三的产品情况，如上图所示。

另外，今年以来的单个产品的退保规模已经超过100亿的有三个，其中，包括建信人寿的一款万能型年金险。

二是，银保渠道主销的产品，大多是中短期的储蓄型保险。

累计退保规模超100亿

毕竟，随着3.5%定价的产品停售后，很多人仍旧看好保险产品的相对优势，也是这个理由。

但是，退保率超过8%的险企仅有4家，占比5.6%较上年同期显著下降！

2. 若业务进展平滑，一般全年退保率为上半年的2倍左右...

比如，累计退保规模小于当季退保规模，单位披露错误等，包括中信保诚、渤海人寿、国民养老等。

那么，什么是综合退保率呢？

详见《多省首例！“代理退保”案件宣告结果》

但是，高退保率的公司，仍旧集中在中小险企这一点没有变化。

大家可以思考一下...

①2家超10%

这就是为何长生人寿表示公司已经度过集中退保潮...

万能险“满期”后结算利率下降

不过，长生人寿方面表示，公司已经渡过集中退保期，未来不会产生大规模退保的情况。

以新华和国寿的数据为例，按照正常业务进展，无特殊情况的话，全年退保率是上半年的2倍左右。

而这款产品的热销时间，就是2017年和2018年，当时分别销售了9亿和10亿。

规模保费快速增长

2023年前三季度，75家寿险公司退保率的中位数为1.84%，简单平均值为3.04%。

截止三季度末，这两家公司可以统计到的退保规模，分别为15亿和103亿，已经占到公司当年保费收入的半数左右，详见后文。

②3款产品

这主要受两方面因素影响，一是，中小险企很多渠道单一，大多靠银保渠道展业。

1. 大多数险企退保率优于行业，高退保率公司减少...

而从各家险企的退保率分布情况看，37公司的退保率低于2%，占比约51%。

这可能是今年行业退保率有所下降的原因之一，当然，不容忽视的是，前几年行业的退保率一定程度上，也深受代理退保黑产影响。

一方面，是此前销售的5年存续期产品大部分在上年到期，产品退保规模大幅缩减。

2023年三季度

随着，行业连同相关部门一起开展专项治理工作，这一市场乱象已经得到一定控制，也会助力行业退保率降低。

最后，需要注意的是，个别公司退保率披露存在问题！

这是很多万能险，再到达预定5年存续期后的普遍现象！

也就是说，大多数公司的退保情况，还是优于行业平均水平！

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前文我们提到，高退保率的公司大多集中在中小险企，是因为此前销售的5年存续期产品集中到期导致。

然而，3%的结算利率，在当前的环境下，相比其他银行定期存款等还是有相对优势的！

那么，为何在产品到达当初消费者购买时的预定期限后，几乎所有人还是一致选择退保呢？

此外，还有11家险企的综合退保率超5%，包括新华养老、幸福人寿等，详见上图。

这点从具体的产品退保数据可以看的更清楚，比如，长生人寿的福享年年五号今年以来累计退保10.86亿，是拉高公司退保率的主要原因。

高退保率减少，但仍是中小险企

这款产品在2022年已经退保7.7亿，也就是说，截止目前这款产品的退保规模已经超18亿，接近此前销售的总保费规模。

此外，需要注意的是，平安寿险、中信保诚等公司披露的综合退保率为当季数据，而其他绝大多数公司披露的是年度数据。

按照13号准则的公式，综合退保率=（退保金 保户储金及投资款的退保金 投资连结保险独立账户的退保金）÷（期初长期险责任准备金 保户储金及投资款期初余额 独立账户负债期初余额 本年度签单保费）×100%。

另一方面，得益于今年3.5%定价产品停售的预期刺激提前消费，很多去年退保率较高的公司，今年的规模保费增速很高，分母变大有助于退保率降低。

1个年金险，2个万能险

75家寿险公司退保率

其中，退保金和签单保费的计算口径均为本年度累计值。

比如，财信人寿和东吴人寿，两家公司的综合退保率，分别从上年同期的17%和13%降至5.65%和2.9%。

1. 75家寿险公司退保率：2家超10%，5家超7%，6家超5%！

2023年三季度

此外，需要注意的是，退保率超过4%的险企有18家，与上年同期持平。

5家超7%，6家超5%

因此，一些曾经的热销产品到达预定存续期后就会导致集中退保，拉升险企退保率。

这款产品在今年4月以前，结算利率一直保持在4.8%左右，此后，结算利率直接降至3%。

因此，大家在横向对比的时候，要考虑个体间的差异。

那么，到底是哪些产品进入集中退保期呢？

75家寿险公司综合退保率

“13精”统计了75家公司2023年前三季度的综合退保率情况，详见上图。

2. 高退保率公司，仍集中在中小险企！

今年以来，银行定期存款、国债等收益率的持续下调，反衬出保险长期锁定利率的优势，助力寿险业时隔多年再度实现超10%的保费增长。